Indicador VWAP: estratégias e aplicações

O indicador VWAP (Volume Weighted Average Price, em inglês) é uma das ferramentas mais amplamente usadas no trading, especialmente entre os profissionais que buscam entender melhor a dinâmica da liquidez de mercado. Este guia detalhado irá explorar o que é o VWAP, como ele funciona, como pode ser usado em diversas estratégias de trading e quais são as melhores práticas para combiná-lo com outros indicadores. Compreender o VWAP é essencial para tomar decisões de trading mais informadas e eficazes.

O que é o VWAP?

O VWAP é uma medida do preço médio de um ativo financeiro ao longo de um período específico, ponderado pelo volume total de transações. Em termos simples, o VWAP é calculado somando-se o valor total negociado (preço multiplicado pelo volume) e dividindo-se esse valor pelo volume total. Isso resulta em um preço médio que reflete as condições reais do mercado em um dado momento.

Este indicador é particularmente útil porque, ao considerar tanto o preço quanto o volume, oferece uma visão mais precisa do preço ao qual a maior parte do mercado está disposta a negociar. Isso é fundamental para grandes investidores institucionais que precisam minimizar o impacto de suas ordens no mercado. O VWAP não só fornece uma referência de preço confiável, mas também ajuda a avaliar a eficiência da execução das ordens.

Por que usar o indicador VWAP?

O VWAP é usado por traders e investidores por várias razões. Uma das principais é que ele ajuda a identificar se um ativo está sendo negociado acima ou abaixo do seu preço médio ponderado, o que pode indicar condições de sobrecompra ou sobrevenda. Isso é essencial para tomar decisões sobre quando entrar ou sair de uma posição.

Além disso, o VWAP é uma ferramenta valiosa para avaliar a qualidade de execução das ordens, especialmente para grandes players do mercado. Por exemplo, se uma ordem de compra for executada consistentemente abaixo do VWAP, isso pode indicar que o trader está conseguindo um preço melhor que a média ponderada pelo volume, o que é visto como um sinal positivo de eficiência.

O VWAP também é usado em estratégias de trading para definir níveis de suporte e resistência e para medir a força relativa de um ativo. Em resumo, é uma ferramenta versátil que pode ser aplicada de várias maneiras para melhorar a precisão e eficácia das operações de mercado.

Qual é a fórmula do indicador VWAP?

O indicador VWAP é calculado (automaticamente) tomando a média do máximo, mínimo e fechamento do período de tempo e, em seguida, ponderando esse preço médio pelo volume total negociado nesse período. À medida que o dia avança, é necessário continuar atualizando a fórmula para cada período de tempo para obter a linha VWAP ao longo do dia.

VWAP = ( Σ (Volume × Price) ) / ( Σ Volume )

Estratégias de trading com o indicador VWAP

O VWAP é uma ferramenta central em diversas estratégias de trading, desde as mais simples até as mais complexas. Abaixo, detalhamos algumas das estratégias mais comuns, organizadas em uma tabela para facilitar a visualização.

Utilizado pelas instituições

As instituições e os gestores de fundos podem usar o VWAP para medir a qualidade de suas ordens. Se as ordens forem executadas constantemente acima do VWAP, é possível que o gestor procure outros criadores de mercado ou operadores para executar as ordens. As instituições podem querer entrar em uma posição, mas o preço ao qual entram pode ter um impacto no mercado. O VWAP também é usado para medir a liquidez e o impacto no mercado das ordens institucionais.

Se o operador executar as ordens de forma imprudente, as ações subirão, o que desencadeará um elemento de perseguição das execuções e uma possível queda brusca uma vez que as ordens tenham sido executadas.

Como usar o indicador VWAP no Metatrader 4/5?

O VWAP está disponível nas plataformas Metatrader 4 e Metatrader 5, e é uma ferramenta valiosa para traders que desejam incorporar uma análise baseada em volume ao seu trading diário. Nas plataformas MT4 e MT5, o VWAP pode ser plotado diretamente nos gráficos de preços, proporcionando uma representação visual clara da média ponderada ao longo do tempo.

Para os traders de Forex, o uso do VWAP é particularmente útil em operações intradiárias, onde o volume de transações é um fator crucial na determinação das tendências de curto prazo. A implementação do VWAP no Metatrader pode ser feita por meio de scripts e indicadores personalizados, muitos dos quais estão disponíveis gratuitamente ou podem ser adquiridos na MetaTrader Market.

Ao usar o VWAP no Metatrader, os traders podem ajustar as configurações para diferentes períodos, o que é essencial para alinhar o indicador com a estratégia específica sendo utilizada. Por exemplo, para operações de curto prazo, é possível configurar o VWAP para calcular a média baseada em intervalos de 1 minuto ou 5 minutos, enquanto que para estratégias de longo prazo, pode ser configurado para intervalos maiores, como 1 hora ou 1 dia.

Como usar o indicador VWAP?

O VWAP é altamente eficaz para o trading de curto prazo, mas também pode ser adaptado para estratégias de médio e longo prazo. Para estratégias de longo prazo, o MVWAP (Média Móvel do VWAP) é uma alternativa poderosa. Ele suaviza as flutuações de curto prazo e oferece uma visão mais clara das tendências de mercado ao longo de períodos prolongados.

No contexto de trading intradiário, o VWAP é particularmente útil para identificar pontos de entrada e saída. Os traders podem utilizar o VWAP para determinar se devem entrar em uma posição longa ou curta, com base na relação do preço atual com o VWAP. Além disso, combinar o VWAP com outros indicadores técnicos, como médias móveis ou osciladores, pode fornecer uma análise mais robusta e ajudar a confirmar sinais de trading.

VWAP na operação de curto prazo

A primeira coisa que recomendo é ajustar a configuração do indicador VWAP. A configuração padrão mostra o VWAP diário, semanal e mensal. Como vamos operar o indicador VWAP em curto prazo, esses prazos não são adequados.

Utilizaremos a plataforma MT5 como exemplo a seguir, já que o VWAP é mais popular entre os usuários de MT5 do que de MT4: No entanto, antes de começar a investir a tão curto prazo, recomendo que leia este artigo sobre o trading por volume.

Possível configuração do indicador VWAP:

1. Faça duplo clique no indicador VWAP na plataforma de trading MT5.
2. Faça duplo clique em “Enable_Level_01 false”. Ele mudará para verdadeiro.
3. O valor padrão para o período curto é de 5 períodos de tempo.
4. Duplo clique em “Enable_Level_02 false”. Ele mudará para verdadeiro.
5. O valor padrão para o período longo é de 13 períodos de tempo. Ajuste-se ao intervalo que preferir.
6. Clique em OK.

Como o VWAP funciona como as médias móveis, é eficaz encontrar os cruzamentos e operar com a tendência. Também é possível encontrar sinais de trading mais precisos quando utilizados junto com o VWAP diário como uma análise de múltiplos períodos de tempo.

Recomendo buscar sinais de entrada em longo quando o VWAP X (primeiro valor) cruza acima do VWAP Y (segundo valor de referência) se a ação do preço estiver rebatendo nos níveis de suporte. Eu espero que a vela feche acima de ambos e entro durante um pullback. Ou em breakout acima do VWAP diário depois que o VWAP X cruza acima do VWAP Y.

Complementando o VWAP com outros indicadores técnicos

Embora o VWAP seja uma ferramenta poderosa por si só, sua eficácia pode ser aumentada quando combinado com outros indicadores técnicos. Um dos indicadores mais úteis para complementar o indicador VWAP é o Índice Elder Ray. Este índice ajuda a medir a pressão de compra e venda no mercado, o que pode fornecer uma confirmação adicional das tendências indicadas pelo VWAP.

Vantagens de combinar o indicador VWAP com o Índice Elder Ray

• Confirmação de tendências: enquanto o VWAP te fornece o preço médio ponderado por volume, o Índice Elder Ray te ajuda a entender a pressão subjacente de compra e venda, o que pode confirmar as tendências observadas com o VWAP.
• Sinais mais confiáveis: a combinação de ambos os indicadores pode reduzir os sinais falsos, oferecendo uma perspectiva mais completa do mercado.

Como integrar o Índice Elder Ray na sua estratégia de VWAP

Para integrar o Índice Elder Ray à sua estratégia de VWAP, comece identificando as tendências principais com o VWAP. Em seguida, use o Índice Elder Ray para avaliar a pressão de compra e venda nos pontos chave identificados. Se ambos os indicadores confirmarem a mesma tendência, suas decisões de trading serão mais fundamentadas e confiáveis.

O indicador VWAP é confiável?

A confiabilidade do indicador VWAP depende de como ele é utilizado e do contexto de sua aplicação. Embora o VWAP seja amplamente respeitado e usado por traders profissionais e institucionais, é importante reconhecer que ele é um indicador retroativo. Isso significa que o indicador VWAP reflete dados passados e não tem a capacidade de prever o futuro de maneira independente. Portanto, enquanto o VWAP pode fornecer insights valiosos sobre o comportamento de preços com base no volume, ele não deve ser usado isoladamente para tomar decisões de trading.

A maior vantagem do indicador VWAP é que ele é amplamente utilizado por instituições financeiras, o que significa que muitos traders estão observando e reagindo a ele. Isso pode, por si só, criar uma dinâmica de "profecia autorrealizável", onde as ações de traders ao redor do VWAP podem influenciar os movimentos do mercado.

No entanto, como o VWAP é calculado apenas para o período específico escolhido (normalmente um dia), sua utilidade é limitada para estratégias de médio e longo prazo. Para essas estratégias, os traders muitas vezes preferem usar o MVWAP (Média Móvel do VWAP), que fornece uma visão suavizada ao longo de períodos mais longos.

Além disso, é importante lembrar que o indicador VWAP é mais eficaz quando usado em conjunto com outros indicadores técnicos. Combiná-lo com ferramentas como médias móveis, Bandas de Bollinger, ou indicadores de momentum (RSI, MACD, Estocástico) pode aumentar sua eficácia e ajudar a evitar sinais falsos.

Em resumo, o VWAP é um indicador confiável quando utilizado no contexto correto, como trading intradiário, e quando é combinado com outros indicadores técnicos. Seu uso por instituições financeiras e sua capacidade de fornecer uma visão clara do preço médio ponderado pelo volume tornam o indicador VWAP uma ferramenta valiosa para traders que buscam tomar decisões mais informadas.