Itaú Unibanco: conheça ITUB3, ITUB4 e seus dividendos

O Itaú Unibanco é uma das instituições financeiras mais relevantes da América Latina. Fundado em 1945, consolidou-se no mercado por meio de uma ampla oferta de produtos e serviços que atendem tanto pessoas físicas quanto jurídicas. 

E se você já conferiu a posição do Itaú na Bolsa hoje, sabe que a instituição costuma se destacar e despertar a atenção dos investidores. 

Panorama geral do Itaú Unibanco no setor financeiro

Com quase 80 anos de história, o Itaú é, hoje, um dos maiores bancos privados da América Latina. Ainda mais, após a fusão com o Unibanco (em 2008), que contribuiu com a formação de um gigante do setor financeiro e com atuação em mais de 18 países.

A diversidade de serviços é outro destaque da instituição, que inclui:

• Contas correntes (Itaú conta).
• Soluções empresariais (Itaú Empresas).
• Serviços premium (Itaú Personnalité).
• Modalidades variadas de crédito, investimentos e seguros. 

Além disso, a empresa se destaca pela solidez financeira, inovação tecnológica e compromisso com sustentabilidade — elementos que mantêm a empresa na liderança do mercado financeiro nacional e com relevância global.

Análise das ações ITUB3 e ITUB4: características e diferenças

As ações do Itaú Unibanco são negociadas na Bolsa de Valores de São Paulo (B3) sob os códigos ITUB3 (ordinárias) e ITUB4 (preferenciais). Por isso, é preciso entender as particularidades de cada uma antes de investir. Confira quais são, nos tópicos abaixo.

Particularidades das ações preferenciais (ITUB4)

As ações preferenciais, como ITUB4, oferecem prioridade no recebimento de dividendos do Itaú, mas não garantem direito a voto em assembleias. Para os investidores que buscam previsibilidade na distribuição de lucros, as ações preferenciais podem ser uma escolha mais atrativa — também por apresentarem mais liquidez no mercado.

Por sua vez, a ausência de direito a voto limita a participação nas decisões da empresa. E isso pode ser um fator excludente para investidores que se interessam pela gestão da empresa, e não apenas pelo valor de suas ações.

Comparativo entre ITUB3 e ITUB4

Não sabe se investe em ITUB3 ou ITUB4? Pense que ambas possuem características distintas e que podem atender a diferentes perfis.

Por exemplo: enquanto as ações ordinárias (ITUB3) oferecem direito a voto e mais influência nas decisões da empresa, as ações preferenciais (ITUB4) se destacam pela prioridade no recebimento de dividendos e liquidez no mercado.

Para facilitar a sua análise, confira a tabela comparativa que resume as principais diferenças entre elas:

Política de dividendos do Itaú Unibanco: o que esperar?

O Itaú Unibanco mantém uma política de dividendos reconhecida por sua consistência e previsibilidade, o que o torna um dos favoritos entre os investidores focados em renda passiva. A expectativa para 2025 continua otimista, com o banco projetando um Dividend Yield (DY) próximo a 7%, acima da média do mercado, conforme apontado por especialistas. 

A política é amparada pelo sólido desempenho financeiro da instituição, com rentabilidade (ROE) projetada em 21,3% para este ano e eficiência operacional como diferenciais estratégicos​.

Essa abordagem visa recompensar os acionistas e reforçar a confiança no longo prazo. Com uma boa margem financeira e gestão otimizada, o Itaú se posiciona para sustentar sua tradição de pagamentos frequentes.

Histórico de pagamentos aos acionistas

O relatório "Ações Itaú em Foco 3T24" que a empresa produziu e disponibilizou aos acionistas mostra o crescimento das ações ITUB4 ao longo de 10 anos. 

Veja só o que se destaca historicamente no período: um investimento inicial de R$ 100, em outubro de 2014, com reinvestimento dos dividendos, teria crescido para R$ 361 até setembro de 2024 — valor médio que supera Ibovespa, CDI e dólar. 

Outro ponto de destaque: o valor patrimonial por ação atingiu R$ 19,63 para ITUB3 — ITUB4, embora com menos valorização, mantém atratividade para investidores de renda passiva.

Além disso, houve aumento de 22,7% na negociação dos papéis — um reflexo direto de mais liquidez e interesse nas ações do Itaú Unibanco.

Histórico de dividendos de ITUB3

Confira o histórico de pagamento para a ação ITUB3:

Histórico de dividendos de ITUB4

Agora, o histórico de pagamentos em 2024 para ITUB4:

Desempenho das ações do Itaú Unibanco no mercado

O desempenho das ações de uma empresa reflete sua saúde financeira, mas também a percepção geral sobre seu potencial de crescimento e estabilidade. No caso do Itaú Unibanco — um dos maiores bancos do Brasil —, suas ações são vistas como um termômetro do setor financeiro, e se destacam pelo histórico de valorização e consistência no pagamento de dividendos. 

Avaliar sua trajetória no mercado ajuda a compreender os fatores que consolidaram sua posição de destaque entre investidores institucionais e individuais.

Fatores que influenciam a cotação

As ações do Itaú Unibanco, seja ITUB3 ou ITUB4, são historicamente associadas à estabilidade e solidez. Seu desempenho é impactado por fatores variados, como:

• Indicadores econômicos, como taxa de juros, inflação e taxa de câmbio.
• Decisões estratégicas, como uma eventual decisão de expansão internacional ou a consolidação de novos serviços.
• Cenário político, como reformas econômicas e estabilidade governamental.

Perspectivas futuras para investidores do Itaú Unibanco

O cenário atual do mercado financeiro reflete um ambiente de cautela, com os investidores atentos a fatores como a inflação, a taxa de juros e as perspectivas de crescimento econômico.

Para o Itaú Unibanco, essas tendências podem trazer desafios e oportunidades. Afinal, o banco tem demonstrado resiliência, mas os custos elevados de crédito e o impacto das mudanças econômicas podem influenciar a margem de lucro.

A contínua evolução digital e a adaptação a novas regulamentações também serão pontos indispensáveis para o futuro desempenho das ações. Por isso, acompanhar o mercado financeiro é de grande importância para investir com sabedoria, segurança e alinhamento aos seus objetivos.

Recomendações para potenciais investidores

Para quem considera investir no Itaú Unibanco: adote uma abordagem equilibrada. É recomendável analisar o potencial de valorização das ações, principalmente com relação ao pagamento de dividendos e à solidez financeira do banco. 

Além disso, atente-se às mudanças no cenário macroeconômico e à performance do setor bancário. Uma estratégia interessante pode ser a entrada gradual e, assim, você acompanha o comportamento do mercado para diversificar o portfólio em tempo hábil, o que ajuda a reduzir riscos.

Portanto, avalie com cautela o seu ingresso no mercado de ações de ITUB3 ou ITUB4. Por mais que o Itaú Unibanco seja uma das principais opções para investidores no setor financeiro, a sua análise deve ser detalhada e personalizada.